2025年中国航空客运行业：市场复苏与盈利回升

前言

航空客运作为全球交通体系的核心组成部分，是连接区域经济、促进文化交流、推动国际贸易的关键纽带。近年来，随着全球航空技术迭代、绿色低碳转型加速以及消费者需求升级，航空客运行业正经历从传统运输服务向智能化、个性化、可持续化方向的重构。2025年，中国民航局发布《“十四五”民用航空发展规划》中期评估报告，明确将航空客运列为“双循环”新发展格局下的战略支撑产业，提出“构建安全高效、智慧绿色、开放协同的现代化航空客运体系”目标。

一、行业发展现状分析

(一)政策驱动：从规模扩张到质量优先

国家层面将航空客运纳入“交通强国”战略核心领域，政策导向从“追求航线覆盖与运力增长”转向“提升服务品质与运行效率”。2025年，民航局推出“航空客运服务品质提升三年行动”，重点优化航班正常率、行李运输、中转便利性等环节;地方政府通过财政补贴、土地政策等支持枢纽机场建设，例如成都天府国际机场二期、西安咸阳国际机场T5航站楼等项目相继获批，区域航空枢纽布局持续完善。

(二)需求升级：从“出行刚需”到“体验消费”

根据中研普华研究院《2025-2030年版航空客运项目可行性研究咨询报告》显示，消费者需求呈现“安全基础上的多元化”特征：商务旅客追求高效衔接与智能化服务，如自助值机、无接触安检、全流程数字追踪;休闲旅客注重个性化体验，例如主题航班、空中Wi-Fi、定制餐食等增值服务需求增长显著。此外，银发群体与家庭旅客对无障碍设施、亲子空间的需求推动航空服务向“全龄友好”转型。

(三)绿色转型：从行业责任到技术革命

航空业碳减排目标倒逼技术革新，政策与市场双轮驱动绿色转型。2025年，民航局发布《航空客运领域碳达峰实施方案》，明确2030年前实现单位旅客周转量碳排放强度下降25%的目标。航空公司通过优化航路设计、推广可持续航空燃料(SAF)、引入电动地勤设备等措施降低碳排放;机场加快光伏发电、储能系统等绿色能源应用，例如北京大兴国际机场已实现100%绿电供应。

二、竞争格局分析

(一)全服务航空公司：差异化竞争深化

全服务航司依托航线网络与品牌优势，通过“服务分层”满足多元需求。国际航司如新加坡航空、阿联酋航空以高端客舱产品(如私人套房、空中淋浴)巩固商务市场;国内航司如中国国航、东方航空推出“快线品牌”，通过高频次航班、专属值机通道提升枢纽竞争力。同时，全服务航司加速布局辅助收入业务，如行李订阅、选座付费、机上零售等，非票收入占比持续提升。

(二)低成本航空公司：模式创新与区域渗透

低成本航司凭借“点对点”航线、高飞机利用率与标准化服务，持续下沉二三线城市市场。春秋航空、亚洲航空等企业通过“基础票价+增值服务”模式吸引价格敏感型旅客，并拓展“航空+旅游”生态，例如与在线旅行平台合作推出“机票+酒店”套餐。此外，低成本航司加速国际化布局，东南亚、东北亚等短途国际市场成为新增长点。

(三)新兴势力：技术赋能与场景重构

科技企业与初创公司通过技术颠覆传统竞争格局。例如，空客与波音研发氢能源飞机，计划2030年前投入商业运营;国内企业如商飞推出C919国产大飞机，打破欧美垄断;无人机物流企业探索“客货混载”模式，为偏远地区提供低成本运输解决方案。此外，虚拟航空公司(Virtual Airline)概念兴起，通过整合第三方运力与数字平台，实现“无资产轻运营”。

三、技术分析

(一)智能化：重塑旅客体验与运营效率

人工智能与大数据技术深度渗透航空客运全链条：值机环节，人脸识别、自助行李托运设备普及;安检环节，CT安检仪与毫米波人体扫描仪缩短排队时间;飞行阶段，AI辅助决策系统优化航路规划与燃油效率;客舱内，智能座椅、语音交互系统提升舒适度。例如，南航“智慧客舱”项目通过物联网技术实现座椅调节、灯光控制与乘务员呼叫的个性化响应。

(二)绿色化：能源革命与材料创新

可持续航空燃料(SAF)成为减排核心路径，2025年全球SAF产能较2020年增长5倍，多家航司将其作为常规燃料掺混使用。电动与氢能技术加速突破，空客ZEROe氢能飞机计划2035年投入运营，国内企业亿航智能的电动垂直起降飞行器(eVTOL)已获适航认证，未来或用于短途航线。此外，碳纤维复合材料、3D打印部件等轻量化技术降低飞机自重，进一步提升燃油效率。

(三)数字化：构建全流程生态体系

区块链技术实现行李追踪、电子票务与碳排放数据可信共享;5G网络支持客舱高速互联，满足旅客娱乐与办公需求;数字孪生技术模拟机场运行，优化资源配置与应急响应。例如，上海浦东国际机场通过数字孪生平台，将航班靠桥率提升15%，滑行时间缩短20%。

四、行业发展趋势分析

(一)短期趋势(2025—2030年)

服务个性化：航司通过数据画像提供定制化服务，如基于旅客偏好的餐食、娱乐内容推荐。

枢纽智能化：智慧机场建设加速，实现“一脸通行”、无感支付与动态资源调度。

区域市场分化：一线城市竞争饱和，二三线城市与边境口岸机场成为新增长极。

(二)长期愿景(2030—2035年)

绿色航空主导：氢能飞机、电动地勤设备普及，航空业碳排放强度较2025年下降40%。

空域融合运行：有人机与无人机协同作业，低空旅游、城市空中交通(UAM)常态化。

全球供应链重构：国产大飞机与航电系统国际化，中国航司参与全球航线网络重构。

五、投资策略分析

(一)聚焦技术驱动型项目

绿色航空技术：投资SAF生产、氢能飞机研发、电动地勤设备制造等领域，契合碳减排政策导向。

智能化基础设施：布局智慧机场建设、数字孪生平台开发、AI调度系统等项目，提升运营效率。

数字化服务生态：支持旅客服务APP、区块链票务系统、5G客舱网络等创新应用，增强用户体验。

(二)把握区域市场机遇

新兴枢纽建设：参与二三线城市机场扩建与临空经济区开发，分享区域经济增长红利。

短途国际航线：布局东南亚、东北亚等“1小时航空圈”，满足跨境旅游与商务需求。

偏远地区覆盖：通过支线飞机或无人机物流，解决高原、海岛等地区交通瓶颈。

(三)关注政策红利领域

国产大飞机产业链：参与C919、CR929等机型配套生产，分享国产替代机遇。

低空经济试点：在湖南、安徽等低空开放试点省份布局通用航空与城市空中交通项目。

碳交易市场：开发航空碳排放监测与管理系统，助力航司参与全国碳市场交易。

如需了解更多航空客运行业报告的具体情况分析，可以点击查看中研普华产业研究院的《2025-2030年版航空客运项目可行性研究咨询报告》。